农业银行(601288.CN)

两融透析:茅台被杠杆资金逆势买入 大金融板块多方热情消退

时间:20-07-17 09:51    来源:金融界

昨日,市场大幅度下跌,创出近五年最大跌幅,行业板块普跌,市场恐慌情绪集中释放,前期获利盘集中抛出,并推动市场跳崖式回落。盘初半小时市场宽幅震荡,随后出现震荡下挫走势,创业板指跌盘中大跌2%。午后A股跌幅进一步加剧,沪指失守3300点,创业板指一度跌超6%。两市成交额连续第9个交易日突破1.5万亿元;北向资金净流出约50亿元。

两融总余额为13825.85亿,较前一日的13888.58亿回落了62.73亿,降幅为0.45%,出现了自6月24日以来首次明显回落,市场热情有所消退,杠杆资金操作倾向谨慎。分开来看,融资余额为13464.92亿,较前一日的13419.4亿回落了45.52亿,降幅为0.34%,同样为近期首次明显回落。融券余额为406.46亿,较前一日的423.66亿回落了17.2亿,降幅为4%,降幅明显,空方情绪与多方情绪同时回落。

融资盘解析

从数据来看,融资买入额排名靠前的个股分别为:贵州茅台(10.19亿)、金达威(4.25亿)、光大证券(3.48亿)、京东方A(2.83亿)、牧原股份(2.24亿)。投资标的较为分散,市场对于调整后有一定的抄底情绪,而贵州茅台更是在大幅下跌后以10.19亿融资买入额遥遥领先,空方情绪释放后,市场对于多方情绪显著增加。而券商股同样受到持续关注,牛市预期仍然较为普遍。

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融券盘解析

从数据来看,融券卖出额排名靠前的个股分别为:农业银行(601288)(1334.55万股)、;绿地控股(594.52万股)、京东方A(541.91万股)、平安银行(529.4万股)、海通证券(425.91万股)。主要集中在大金融(农业银行、绿地控股、平安银行、海通证券),空头资金对于大金融板块未来走势并不看好,银行板块空方情绪持续增加。

综述

当前点位,市场仍处于短期高位,而经过连续的大幅调整,空方情绪得到一定程度的释放,但同时,收到恐慌情绪的影响,多方情绪需要一定时间才能恢复,融资盘首次出现明显下降,资金操作逐渐谨慎。空方情绪同样有所下降,证券银行等金融板块空方情绪持续增加,牛市预期也有所动摇,资金流动加速,新一轮的多空博弈也正在悄悄展开。

太平洋证券认为:短期由于市场波动未收敛,还将处于蓄力震荡过程中。预期短期大盘回调空间止步于3100-3200点。对比2020年1月3100高点来看,当前市场流动性依然充裕,经济复苏趋势更加明确,市场已消化了对中美关系的部分担忧;对比2019年4月3200高点来看,当前市场对中美的担忧已有所预期,市场流动性更充裕,金融风险更可控。科技和消费仍是全年主线。